Критерий Келли как пропуск в хедж‑фонд: итоги мастер‑класса для будущих квантов
19 января в рамках программы МИЭФ по подготовке к рынку труда и дальнейшего обучения, а также курса «Управление инвестиционным портфелем» состоялся мастер-класс на тему «Kelly Criterion: Win More, Worry Less!». Мероприятие было организовано при поддержке преподавателя курса Елены Димовой и собрало студентов, заинтересованных в углублении знаний о современных методах управления инвестициями.
Мастер-класс провёл Дмитрий Власюк — выпускник бакалаврской программы МИЭФ НИУ ВШЭ, магистр финансовой математики Колумбийского университета. В ходе занятия студенты познакомились с принципами применения критерия Келли для определения оптимальных размеров инвестиций и ставок, что позволяет максимально эффективно наращивать капитал в долгосрочной перспективе, избегая чрезмерных рисков.
Критерий Келли
Это стратегия управления капиталом, которая помогает определить оптимальную долю инвестиций или ставок, чтобы максимально увеличить долгосрочный рост капитала при сохранении минимальных рисков разорения.
Чтобы лучше понять поведение стратегии Келли, студенты работали в Excel с реальными данными. По итогам мастер-класса участникам было предложено выполнить задание для отработки полученных знаний.
Завершением мероприятия стала открытая сессия вопросов и ответов, где участники смогли обсудить темы, связанные с хедж-фондами, карьерными возможностями в области квантовых исследований, трудоустройством и продолжением обучения.
Дмитрий Власюк
Ведущий мастер-класса
«Подобные мастер-классы, которые организует МИЭФ, дают студентам возможность точнее понять свои профессиональные интересы и теперь уже осознанно выбрать вектор развития. В основе нашего занятия лежала совместная работа Михаила Смирнова и Антонио Даппорто "Критерий Келли и его приложения в теории управления капиталом" / "The Kelly Criterion and its Applications in Capital Management", посвящённая критерию Келли и вопросам оптимизации ставок и управления капиталом. Мы подробно разобрали их исследование, а затем сами попробовали применить критерий Келли к задаче оптимизации инвестиционного портфеля. Такой формат помогает участникам увидеть, чем на практике занимаются специалисты в области финансовой математики и количественных методов и примерить это направление на себя. В итоге семинар становится понятным ориентиром для дальнейших карьерных шагов после бакалавриата и показывает спектр возможностей, которые открываются при развитии в этой сфере».
Елена Димова
Преподаватель курса «Управление инвестиционным портфелем»
"Интеграция теории и практики — ключ к эффективному обучению. Такой подход позволяет студентам не только понять сложные концепции, но и сразу применить их на практике, что значительно повышает их профессиональную подготовку и уверенность в будущей карьере".
Мнения студентов
Николай Сафин (студент 4 курса)
«Встреча получилась крайне интересной и полезной. На мой взгляд, подобные мероприятия особенно ценны тем, что студентам не просто разъясняют теоретические аспекты, но и наглядно демонстрируют, как их применять на практике (например, в Excel). Рассказ ведущего о карьерных перспективах в сфере хедж‑фондов и квантовых исследований заметно расширяет кругозор и позволяет лучше представить свои возможности в будущем».
Андрей Андрианов (студент 4 курса)
«Дмитрий на интуитивном уровне объяснил, как работают хедж-фонды и банки на практике в США. Далее он продемонстрировал критерий Келли и технические нюансы, связанные с ним, а также дал нам задание в Excel по этой теме в качестве домашней работы, которое было вполне посильным благодаря его отличным материалам».